ينشغل الرئيس ترامب بإعادة تشكيل المصالح الاستراتيجية الأمريكية من خلال صفقة معادن مع أوكرانيا، وإلغاء تراخيص النفط في فنزويلا، وبيع بطاقة ذهبية للحصول على الجنسية الأمريكية، ولكل منها آثار كبيرة في الوقت الذي ترى فيه الصين فرصًا كبيرة. وفي يوم الجمعة، سيلتقي الرئيس الأمريكي بالرئيس الأوكراني زيلينسكي في واشنطن لتوقيع اتفاقية تمنح الولايات المتحدة إمكانية الوصول إلى رواسب المعادن الأرضية النادرة الهائلة في أوكرانيا - مثل الجرافيت والتيتانيوم والليثيوم - بهدف تقليل اعتماد أمريكا على الصين في هذه الموارد الحيوية مع توفير الأمن من خلال وجود العمال الأمريكيين في المنطقة. وقد أعلن ترامب مؤخراً عن إلغاء اتفاقية امتياز سمحت لشركة شيفرون بالعمل في قطاع النفط الفنزويلي، بهدف شل الإنتاج الفنزويلي. وفي حين أن صفقة المعادن يمكن أن تضعف نفوذ الصين على الولايات المتحدة في مجال إمدادات الموارد، فإن قرار فنزويلا قد يتعارض مع ذلك من خلال إتاحة الفرصة للصين لملء فراغ الطاقة. توضح هذه الإجراءات نهج "أمريكا أولًا" الذي يتبعه ترامب، والذي يعطي الأولوية للمكاسب الاقتصادية والاستراتيجية الأمريكية، ولكنها أيضًا تخاطر بزعزعة استقرار التحالفات ومصادر القوة.

أغلقت وول ستريت على تباين في ظل تفاعل المستثمرين مع بيانات الإسكان وانتظارهم بقلق لنتائج إنفيديا الفصلية. كان أداء قطاع التكنولوجيا أفضل من أداء القطاع الصناعي، حيث ارتفع مؤشر ناسداك بنسبة 0.3% بينما خسر مؤشر داو جونز 0.4%. في حين أنهى مؤشر Nvidia جلسة ما بعد التداول على ارتفاع بنسبة 4% مع ارتفاع مؤشر أشباه الموصلات بنسبة 2% فقط، في حين شهدت السلع الاستهلاكية الأساسية أكبر انخفاضات. انخفض سهم Tesla إلى أقل من 300 دولار أمريكي بعد أن عانى من انخفاض عمليات التسليم الأوروبية. وقفز سهم شركة Axon Inc. بنسبة 15% بعد ترقية JPMorgan.

بقيت أسعار الذهب دون تغيير يوم الأربعاء في نطاق تداول متقلب إلى حد ما بعد أن اخترقت الأسعار أدناه لاختبار 2900 دولار بعد أن من المقرر أن توقع أوكرانيا على اتفاق ترامب للمعادن يوم الجمعة. وتراجع الذهب الفوري إلى منطقة الدعم بعد فشله في اختراق مستوى أعلى من 2,920 دولار في الجلسة الآسيوية بسبب قوة الدولار وارتفاع عوائد سندات الخزانة. ويراقب المستثمرون عن كثب مؤشر نفقات الاستهلاك الشخصي للحصول على رؤى حول سياسة الاحتياطي الفيدرالي واتجاهات التضخم.

وانخفض خام برنت إلى ما دون 73 دولارًا للبرميل، مقتربًا من أدنى مستوى له في شهرين بعد إعلان ترامب عن خطة تعريفة جمركية بنسبة 25% على الاتحاد الأوروبي والتي قد تؤدي إلى ضعف الطلب. بما في ذلك اتفاق السلام بين روسيا وأوكرانيا والتعاون في مجال المعادن بين الولايات المتحدة وأوكرانيا الذي سيتم توقيعه، هناك الكثير من التقلبات في سوق النفط الخام. وحتى مع انخفاض مخزونات النفط الخام الأمريكي، فقد أدى ارتفاع المخزونات في المراكز الرئيسية ومخاطر الحرب التجارية إلى انخفاض معنويات السوق.

انتعش الدولار الأمريكي بعد إعلانات الرئيس ترامب المتغيرة عن الرسوم الجمركية التي تستهدف أوروبا بالإضافة إلى كندا والمكسيك، مما دفع مؤشر الدولار إلى 106.7. واستقر اليورو في ظل تهديدات الرسوم الجمركية ومحادثات الائتلاف الألماني، في حين تعرض الدولار الكندي والبيزو المكسيكي لضغوط إلى أدنى مستوياته في عدة أسابيع. ويواصل اليوان تراجعه متأثرًا بمخاطر التعريفات الجمركية وانخفاض الطلب المتوقع على معادنه. ومن المتوقع صدور تقرير النمو الاقتصادي الأمريكي مع توقعات غير متغيرة بتخفيضين في أسعار الفائدة من قبل الاحتياطي الفيدرالي في عام 2025 بدءًا من يونيو.